基金从业考试知识点：开放式基金的认购

基金从业考试知识点：开放式基金的认购

　　在我们平凡的学生生涯里，大家对知识点应该都不陌生吧？知识点也不一定都是文字，数学的知识点除了定义，同样重要的公式也可以理解为知识点。相信很多人都在为知识点发愁，下面是小编为大家整理的基金从业考试知识点：开放式基金的认购，仅供参考，大家一起来看看吧。

　　开放式基金的认购步骤

　　开放式基金的认购，分为认购和确认两个步骤。

　　(1)认购。投资人在办理基金认购申请时，须填写认购申请表，并需按销售机构规定的方式全额缴款。投资者在募集期内可以多次认购基金份额。

　　(2)确认。销售机构对认购申请的受理并不代表该申请一定成功。投资者T日提交认购申请后，一般可于T+2日后到办理认购的网点查询认购申请的受理情况。认购申请被确认无效的，认购资金将退回投资人资金账户。认购的最终结果要待基金募集期结束后才能确认。

　　开放式基金的认购方式

　　开放式基金的认购采取金额认购的方式，即投资者在办理认购申请时，不是直接以认购数量提出申请，而是以金额申请。基金注册登记机构在基金认购结束后，再按基金份额的认购价格，将申请认购基金的金额换算为投资者应得的基金份额。

　　开放式基金的认购费率和收费模式

　　我国股票型基金的认购费率一般按照认购金额设置不同的费率标准，最高一般不超过1.5%;债券型基金的认购费率通常在1%以下;货币型基金一般认购费为0。

　　在基金份额认购上存在两种收费模式：前端收费模式和后端收费模式。

　　前端收费模式是指在认购基金份额时就支付认购费用的付费模式;

　　后端收费模式是指在认购基金份额时不收费，在赎回基金份额时才支付认购费用的收费模式。后端收费模式设计的目的是为鼓励投资者能够长期持有基金，因为后端收费的认购费率一般会随着投资时间的延长而递减，甚至不再收取认购费用。

　　开放式基金认购费用与认购份额的计算

　　根据规定，基金认购费用将统一按净认购金额为基础收取，相应的基金认购费用与认购份额的计算公式为：

　　净认购金额=认购金额/(1+认购费率)

　　认购费用=认购金额-净认购金额

　　认购份额=(净认购金额+认购利息)/基金份额面值

　　不同基金类型的认购费率

　　《证券投资者基金销售管理办法》规定开放式基金的认购费率不得超过认购金额的5%。目前，我国股票型基金的认购费率大多在1%-1.5%左右，债券型基金的认购费率通常在1%以下，货币型基金一般认购费为0。

　　最低认购金额与追加认购金额

　　一些开放式基金在认购时会设定最低认购金额。我国开放式基金的最低认购金额一般为1000元人民币。一些基金追加认购金额有最低金额要求，而另一些基金则没有此类要求。

　　特例：基金定投 100、200、500元等

　　定义

　　基金是指基金管理公司通过发行基金单位，集中投资者的资金，由基金托管人（即具有资格的银行）托管，由基金管理人管理和运用资金，从事股票、债券等金融工具投资，然后共担投资风险、分享收益。

　　种类

　　根据不同标准，可以将证券基金划分不同的种类：

　　1、根据基金单位是否可增加或赎回，可分为开放式基金和封闭式基金。开放式基金不上市交易，一般通过银行申购和赎回，基金规模不固定；封闭式基金有固定的存续期，期间基金规模固定，一般在证券交易场所上市交易，投资者通过二级市场买卖基金单位。

　　2、根据组织形态的不同，可分为公司型基金和契约型基金。基金通过发行基金股份成立投资基金公司的形式设立，通常称为公司型基金；由基金管理人、基金托管人和投资人三方通过基金契约设立，通常称为契约型基金。目前我国的证券投资基金均为契约型基金。

　　3、根据投资风险与收益的不同，可分为成长型、收入型和平衡型基金。

　　4、根据投资对象的不同，可分为股票基金、债券基金、货币市场基金、期货基金等。

　　5、按照开放形式不同，可分为两类，也是大家经常看到的。

　　（1）LOF英文全称是"Listed Open-Ended Fund"，汉语称为"上市型开放式基金"。也就是上市型开放式基金发行结束后，投资者既可以在指定网点申购与赎回基金份额，也可以在交易所买卖该基金。

　　（2）ETF主要是指ETF（Exchange Traded Fund），交易型开放式指数基金，又称交易所交易基金，是一种在交易所上市交易的开放式证券投资基金产品，交易手续与股票完全相同。

　　6、比较复杂的基金，ETF联接基金。

　　由于ETF基金必须通过证券公司购买，一些基金公司为了拓宽ETF的销售渠道，开发了ETF联接基金，ETF联接基金实质上是开放式基金的一种，其认购申购赎回方式、渠道等与普通的开放式基金完全一样，其特点在于，普通开放式基金和ETF的投资标的均为股票、固定收益类等资产，而ETF联接基金的绝大多数投资标的就是其标的ETF基金（一般以不低于90%的仓位投资于该标的ETF基金），此类基金亦称为“影子基金”、“复制基金”。

　　基金专业术语就是在买卖基金过程中涉及到具体的操作细节名词，专业术语有很多，比较常用的有以下：

　　1、基金申购：投资者到基金管理公司或选定的基金代销机构开设基金账户，按照规定的程序申请购买基金份额的行为。

　　2、基金赎回：投资者申请将手中持有的基金单位按公布的价格卖出并收回现金的行为。

　　3、基金涉及到计算问题：

　　申购费用＝申购金额×适用的申购费率

　　净申购金额＝申购金额-申购费用

　　申购份数＝净申购金额／申购当日的基金单位净值

【基金从业考试知识点：开放式基金的认购】相关文章：

基金从业资格考试必备知识点06-08

基金从业知识点：基金监管特征04-19

基金从业知识点：业绩归因03-18

基金从业知识点：存托凭证04-23

基金从业考试全真模拟题05-04

基金从业资格考试详细介绍01-25

基金从业资格考试重点知识03-28

2022年基金从业《基础知识》知识点04-08

2022基金从业资格考试答题技巧分享09-30

基金从业资格考试要点知识复习11-11